⊙记者 刘伟 ○编辑 衡道庆

  2011年以来，深圳辖区14家券商在深圳证监局的领导下，参与了深圳证券公司投行业务专项治理活动。在近一年的专项治理活动中，多家证券机构积极参与，秉承“受教育，建机制”的宗旨，完成了自查、整改阶段的工作。市场各方认为，投行业务专项治理活动，使得深圳辖区券商投行业务迎来一次里程碑式的巨变，资本市场也将从中受益。

  专项治理活动带来巨大转变

  “思想上的转变是最大的转变。心灵上也有触动，这次专项治理对我们来讲是一次自我保护性质的活动。”华泰联合证券副总裁马卫国表示，公司高度重视并深度参与了此次投行业务专项治理活动。公司投行业务专项治理前后，投行执业文化、投行业务内部控制水平、投行业务系统和流程管理、投行业务制度都发生了巨大的变化。

  “主动自律的投行执业文化逐步形成，投行业务人员的责任意识、专业能力和风控意识得到了进一步的提升。”马卫国谈到，长期以来，投行业务普遍存在“急功近利”的问题，比过会率、比出项目数、比募集及超募资金数、比高市盈率等各种比较，使得投行业务执业文化略显浮躁。投行业务专项治理过程中的一轮轮项目自查、检查、整改、规范，使全体投行人员受到了教育。自查暴露的诸多问题犹如一面面镜子，让习惯于追逐近利的投行业务人员沉下心来，重新去反思自己，主动自律的投行执业文化逐步形成。

  “在意识上有比较大的转变。”国信证券副总裁胡华勇表示，通过投行业务专项治理活动，公司首先在思想上有了转变，至于落实到行动上怎么做，公司在投行业务专项治理活动中也找到了抓手。公司形成了事前、事中、事后一整套的流程控制系统。今后，公司将把责任意识落实在工作里面，确保投行业务的管理水平稳步提升。

  “公司制定了一系列针对保荐代表人管理的具体措施，包括保荐代表人的日常管理档案、保荐代表人的奖惩机制、考核机制以及针对保荐代表人执业行为的全过程控制和质量控制等，对保荐代表人的管理进一步加强。”安信证券稽核审计部总经理黄军书表示。

  有利资本市场长远发展

  “针对投行业务存在的问题，进行投行业务专项治理是非常及时和必要的，如果治理目标得以落实，对提高上市公司质量和信息披露的透明度，为投资者创造良好的市场环境，都会产生积极影响。”宝盈基金总经理助理高峰表示，这是一个市场基础建设问题。如果相关治理措施能够得到落实，将对二级市场产生积极影响，投资者也会显著受益。

  “开展投行专项治理，规范投行执业，对投行从业人员的职业精神和专业水平作出明确要求，有助于证券公司保荐业务水平的提高，这也将使得部分不合规的上市公司或拟上市公司难以在资本市场募集资金，有利于资本市场的长期、健康、有序发展。”深振业董秘彭庆伟表示。

  “上市公司质量是资本市场发展的基石。通过专项治理，提升辖区证券公司投行人员合规自律意识及公司管理水平，以提高执业质量进而提高上市公司质量，维护投资者合法权益，树立诚信、专业、合规的良好形象，无论是对整个行业还是资本市场的长远发展，都具有重大的现实意义和深远的历史意义。”马卫国表示。

  “对公司而言，开展专项治理活动不仅是为了落实监管要求，更是提升投行业务管理水平的重大举措，是保证公司投行业务可持续、快速发展的大事。”马卫国指出，通过投行业务专项治理，证券公司投行业务人员的自律意识得到了大幅度提升，投行内部控制体系也得到了调整优化。

  “证券公司投行业务的产品是上市公司，而高质量的上市公司构成了资本市场持续发展的基石，保荐代表人是否勤勉尽责，工作是否专业、到位直接关系到未来上市公司的质量，关系到资本市场的资源配置优化与否，关系到广大投资者的利益，关系到整个市场的秩序。”安信证券相关负责人指出，深圳证监局组织的投行业务专项治理活动，是深圳辖区所有证券公司年度工作中的一件大事，该活动必将对证券行业和资本市场的发展产生积极影响。