证券代码：000562 证券简称：宏源证券 编号：临2012-007

  宏源证券股份有限公司

  关于持有天山股份股权的公告

  本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

  新疆天山水泥股份有限公司（股票代码：000877）公开增发已经完成，宏源证券股份有限公司作为本次发行的主承销商，包销本次发行余股56,818,869股（包销金额11.72亿元），所持股份占该公司发行后总股本的11.62%。

  特此公告。

  宏源证券股份有限公司董事会

  二〇一二年二月二日

  证券代码：000562 证券简称：宏源证券 编号：临2012-008

  宏源证券股份有限公司

  关于利润分配政策有关事宜的

  公告

  一、公司现有利润分配政策

  宏源证券股份有限公司（以下简称“宏源证券”或“公司”）历来重视对股东的回报，除遵守《公司法》有关股份有限公司利润分配规定外，公司根据相关法律法规和行政规章，结合公司实际情况在公司《章程》里对公司的股利政策进行了规定和明确。现有公司《章程》第一百五十五条规定：

  “公司股东大会对利润分配方案做出决议后，公司董事会须在股东大会召开后2个月内完成股利（或股份）的派发事项。”

  现有公司《章程》第一百五十六条规定：

  “公司利润分配政策为：采取现金或者股票方式分配股利。在保证公司业务发展对净资本监控要求的基础上，公司现金股利分配政策应保持连续性和稳定性。”

  二、公司最近三年现金分红及未分配利润使用情况

  近三年来，公司结合证券行业的业务特点，在保证业务发展对净资本符合相关监管要求的基础上，实施积极的利润分配政策，并保持其连续性与稳定性。2008年—2010年，公司现金分红金额分别为14,612.04万元、40,183.11万元和38,429.67万元，占最近三年各年度合并报表中归属于上市公司股东净利润的比率分别为26.98%、34.89%和29.42%。

  随着证券行业竞争加剧，证券公司的业务发展步伐逐步加快，公司对净资本的需求日益增强。为了进一步提高公司综合实力和行业竞争力，公司根据自身发展需要将留存的未分配利润用于扩大业务范围和规模，增强抗风险能力。2008年末、2009年末及2010年末，公司合并报表未分配利润金额分别为111,517.88万元、177,679.61万元和229,757.09万元，2010年末较2008年末增长118,239.21万元。

  2008年至2010年公司的营业收入分别为159,846.83万元、291,990.40万元和330,471.51万元，年均复合增长率为44%；归属于上市公司股东的净利润分别为54,164.79万元、115,165.09万元和130,637.96万元，年均复合增长率为55%，基本每股收益分别为0.37元、0.79元和0.89元。数据表明，公司未分配利润的持续增长，为公司开展各项业务，特别是创新业务提供了资金（资本）支持，大幅度提高了公司的盈利能力；在促进公司核心竞争力不断增强的同时为公司的可持续发展打下了较为坚实的基础。

  三、公司未来提高利润分配政策透明度的工作规划

  我国证券行业目前正处于改革创新的加速发展阶段，具有广阔的发展潜力，而资本规模在很大程度上决定了证券公司的市场地位、盈利能力、抗风险能力和未来发展潜力。维持和扩充适度的资本规模，有助于缓解公司净资本规模与盈利能力间不匹配、业务开拓与创新受一定制约的状况，有助于公司中长期发展战略目标的实现。

  公司利润分配政策的制定和调整依照有关规定，坚持重视股东回报的一贯原则，着眼长远和可持续发展，在综合分析行业特点及竞争状况、净资本等监管要求、公司经营发展、股东要求和意愿、社会资金成本、外部融资环境等因素的基础上，建立对投资者持续、稳定、合理的回报机制。

  公司将严格按照公司治理规则的规定，结合股东要求和外部融资环境等情况，就公司未来利润分配政策的规划、透明度和持续稳定性等问题进行认真研究，按照法定程序对利润分配政策予以修改完善并及时公告，进一步提高利润分配政策的透明度，明确投资者预期，更好的维护股东权益。

  特此公告。

  宏源证券股份有限公司董事会

  二○一二年二月二日