1、重要提示

1.1 中国神华能源股份有限公司（“本公司”）董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证季度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

1.2 本报告已经本公司第二届董事会第41次会议审议通过，会议应出席董事9人，亲自出席董事8人，张喜武董事长委托张玉卓副董事长出席会议并表决。

1.3 本报告的财务报表未经审计或审阅。本报告的财务报表根据中华人民共和国财政部颁布的企业会计准则及有关规定和解释（“企业会计准则”）编制。根据企业会计准则与国际财务报告准则编制的财务报表的主要差异详见本报告2.3的说明。

1.4 本公司董事长张喜武博士、财务总监张克慧女士及财务部总经理郝建鑫先生保证本报告中财务报表的真实、准确、完整。

1.5 除另有所指，本报告内的货币单位均为人民币。

2、公司基本情况

2.1 主要会计数据及指标

注：上表中净资产收益率和每股收益按照中国证监会《公开发行证券公司信息披露编报规则第9号－净资产收益率和每股收益的计算及披露》（2010年修订）计算。

单位：百万元

2.2 主要运营数据

注：自2013年1月份开始，“港口下水煤量”指标的统计范围不再包含国内贸易煤销售中的下水销售部分。

2.3 按不同会计准则编制财务报表的主要差异

单位：百万元

说明：按中国政府相关机构的有关规定，相关企业应在当期损益中计提维简费、生产安全费及其他类似性质的费用，并在所有者权益中的专项储备中单独反映。按规定范围使用专项储备形成固定资产时，按照形成固定资产的成本冲减专项储备，并确认相同金额的累计折旧，相关资产在以后期间不再计提折旧。而按国际财务报告准则，这些费用应于发生时确认，相关资本性支出于发生时确认为物业、厂房及设备，按相应的折旧方法计提折旧。上述差异带来的递延税项影响也反映在其中。

2.4 报告期末股东总人数、前十名股东及前十名无限售股东持股情况

（1）本报告期末，本公司的记名股东总数为311,237户。其中，A股股东（含神华集团有限责任公司（“神华集团公司”））总数为308,675户，H股股东总数为2,562户。

（2）前十名股东及前十名无限售条件股东的持股情况

本公司A股股东持股数量，依据中国证券登记结算有限责任公司提供的股东资料，合并股东普通证券账户与信用证券账户持股数量计算。

单位：股

注：1. HKSCC Nominees Limited（香港中央结算（代理人）有限公司）持有的H股为代表多个客户所持有。

2. 深圳市龙一号投资有限公司持有的本公司股份为通过招商证券股份有限公司客户信用交易担保证券账户持有。

全国社会保障基金理事会转持一户所持的本公司1.8亿股A股股份于2013 年10月9日起解除限售并上市流通，详见2013年9月27日本公司《限售股份上市流通提示性公告》（临2013-035）。

3、重要事项

3.1 主要会计报表项目大幅变动的情况及原因

2013年1-9月，按企业会计准则，本公司及下属子公司（“本集团”）营业收入为197,467百万元（2012年同期：178,367百万元），同比增长10.7%。其中，煤炭业务营业收入121,541百万元（2012年同期：117,368百万元），同比增长3.6%；发电业务营业收入58,602百万元（2012年同期：53,136百万元），同比增长10.3%。

2013年1-9月，本集团实现利润总额51,232百万元（2012年同期：51,153百万元），同比增长0.2%；归属于本公司股东的净利润为33,671百万元（2012年同期：36,555百万元），同比下降7.9%。

报告期合并财务报表主要会计报表项目的变动情况及说明如下：

单位：百万元

单位：百万元

单位：百万元

注：2013年1-9月，财务公司向本集团以外的单位吸收存款金额同比减少9,163百万元，发放贷款金额同比增加6,757百万元。

3.2 煤炭分部主要经营指标分析

（1）煤炭销售量和价格明细表：

注：1. 以上表格列示的煤炭价格均未计入增值税，且销售加权平均价格受到销售方式、产品品质以及不同销售类型的影响。

2. “国内贸易煤销售”是指除本集团于国内自产的煤炭及利用自有运力围绕自有矿区、铁路的外购煤以外，在全国范围内开展的煤炭购销业务。

3. “转口贸易”是指将在国际上采购的煤炭直接转销至其他国家或地区的贸易方式。

（2）煤炭分部自产煤单位生产成本明细表：

2013年1-9月，自产煤单位生产成本为124.1元/吨（2012年同期：121.5元/吨），同比增长2.1%。主要原因是：（1）公司矿井掘进进尺、搬家倒面次数增加及露天矿运距、岩石剥离量增加，导致原材料、燃料及动力成本同比增长4.6%；（2）人员增加及受工资附加缴费基数上涨影响，人工成本同比增长4.2%；（3）维简费、安全费资本性支出增加导致单位折旧及摊销成本同比增长2.9%；（4）矿务工程费、征地及塌陷补偿费增加，以及公司使用已计提的维简安全费增加导致维简安全费当期余额减少，综合影响“其他”成本同比增长0.5%。

自产煤单位生产成本中“其他”项由以下三部分组成：（1）与生产直接相关的支出，包括维简安全费、洗选加工费、矿务工程费等，约占60%；（2）生产辅助费用，约占8%；（3）征地及塌陷补偿、环保支出、地方性收费等，约占32%。

2013年9月，内蒙古自治区人民政府发布《关于促进全区煤炭经济持续健康发展有关措施的通知》（内政发[2013]95号），决定从2013年9月1日起至12月31日，综合不同煤种、地区等因素下调煤炭价格调节基金征收标准。

3.3 发电分部主要经营指标分析

2013年1-9月，公司发电分部平均售电电价366.8元/兆瓦时（2012年同期：363.9元/兆瓦时），同比上升0.8%；平均售电成本为255.8元/兆瓦时（2012年同期：278.4元/兆瓦时），同比下降8.1%。下降的主要原因是燃料成本降低。

根据《国家发展改革委关于调整发电企业上网电价有关事项的通知》（发改价格[2013]1942号），自9月25日起调整上网电价。有关情况请见本公司2013年10月24日《电价调整公告》。本次三季报财务报告暂未执行上述电价调整。

3.4 行业环境

2013年前三季度，中央政府坚持稳中求进的宏观政策，不断创新调控方式，加快转型升级，国民经济呈现出稳中有升、稳中向好的发展态势。前三季度中国经济增长7.7%，其中三季度增长7.8%，增速比二季度快0.3个百分点。预计四季度中国经济将呈现稳中向好的发展态势。

今年1-9月份，受经济增速放缓的影响，国内煤炭市场持续下行，呈现出总量宽松、结构性过剩的态势。进入三季度，随着下游企业去库存加速进行以及冬储备煤，在本季度末期，煤炭需求出现相对好转，煤价降幅逐渐收窄。7、8月份，受港口库存高企及下游企业的需求疲软影响，价格持续下跌；8月下旬，由于高温天气持续影响，港口、下游用户的库存不断减少；进入9月，随着水电大幅减少，同时考虑到10月大秦线检修、过冬储煤等预期变化影响，沿海煤炭市场出现了企稳迹象，需求有所复苏。今年前三季度，全国煤炭产量同比下降，降幅收窄；铁路发运煤炭17.09亿吨，同比增长1.4%；主要港口发运煤炭4.89亿吨，同比增长5.6%。煤炭净进口2.33亿吨，增长19.1%。

四季度，预计宏观经济稳中向好有助于能源需求保持稳定。同时，冬季取暖用煤将带动煤炭需求量季节性增长，煤炭价格将逐渐趋稳。预计四季度国内动力煤供需呈现总体宽松平衡态势，有可能出现不同地区、部分时段供应偏紧或富余的状况。

注：行业环境内容仅供参考，不构成任何投资建议。行业环境的资料来源于国家统计局、中国煤炭市场网、中国煤炭资源网、中国电力企业联合会等。本公司力求数据准确可靠，但并不对其中全部或部分内容的准确性、完整性或有效性承担任何责任或提供任何形式的保证，如有错漏，本公司恕不负责。

3.5 重大事项进展情况及其影响和解决方案的分析说明

2013年9月11日，本公司获准注册额度为人民币250亿元的中期票据及200亿元的超短期融资券。详见2013年9月13日本公司《关于中期票据、超短期融资券获得注册的公告》（临2013-032）。

2013年9月13日，本公司发行2013年度第一期超短期融资券，募集资金人民币100亿元，用途为补充日常营运资金。详见2013年9月17日本公司《2013年度第一期超短期融资券发行结果公告》（临2013-034）。

本公司第二届董事会第41次会议批准了《关于调整中国神华2013年度经营计划的议案》，同意调整本公司2013年度经营目标及资本开支计划。详见与本报告同时披露的《关于调整2013年度经营目标及资本开支计划的公告》。

3.6 公司、股东及实际控制人承诺事项履行情况

在报告期内或持续到报告期内，控股股东神华集团公司所作承诺及履行情况如下：

注：承诺事项具体内容请参见本公司2012年度报告重要事项章节。

3.7 预测年初至下一报告期期末的累计净利润可能为亏损或者与上年同期相比发生大幅度变动的警示及原因说明

□ 适用 √不适用

3.8 本公司没有向股东宣派或派付季度股息（包括现金分红）的计划。

中国神华能源股份有限公司

张喜武

董事长

2013年10月25日

  2013年第三季度报告