布局军工和互联网板块

  绩优基金月收益达40%

  ⊙记者 王彭 ○编辑 于勇

  今年5月份，市场风格再度切换至成长股，创业板及中小板指数走势均强于主板，其中创业板指单月上涨近24%，由于主动管理型基金扎堆配置成长股，因此在创业板大涨带动下，这类基金业绩大幅飙升。从过去一个月的走势来看，市场风口回归题材股，伴随着《中国军事战略》白皮书发布、国内改革预期增强、“互联网+”及宽带中国概念持续发酵，军工、计算机、通信等板块连续上涨，其中国防军工单月累计涨幅达59.7%，领涨全行业。在此背景下，以相关板块为主要配置方向的基金成为最大赢家。

  以华商主题精选为例，截至一季度末，基金前十大重仓股中包括洪都航空、奥普光电和成发科技等多只军工概念股。受益于军工股的爆发式上涨，华商主题精选近一月净值大涨42.91%，位居同类基金前列。公开资料显示，基金经理梁永强从去年就开始布局军工板块，他认为，投资很大程度上就是投国运，也就是投整个时代变化的特征。从目前的发展态势来看，未来20-30年，中国再次崛起或将成为全球最大的变量，在这个过程中，国际秩序可能会有新的变化，不管是“一带一路”，还是对外力量的一种展示，硬实力都是基础，因此，以军工、高端装备制造为代表的硬实力才是中国需要不断强化的东西。此外，业内人士也普遍认为，随着国企改革的深入、军工资产证券化的提高，支撑军工行情的改革和装备升级的逻辑或将长期存在。

  重仓信息技术板块的汇添富民营活力同样在五月份取得了突出表现。今年一季报公布数据显示，信息技术板块占基金净值比重高达31.48%，十大重仓股中的汉得信息和东方国信近一月分别上涨67.8%和70%，为组合净值上做出了显著贡献。正如基金经理朱晓亮在一季报中所述，他在策略上依然坚持以经济转型为未来中国的时代特征而布局，重点看好互联网对传统行业的渗透。

  告别“红五月”迈进六月份以后，市场波动明显加剧，尤其是创业板指多次在盘中上演“惊魂一幕”。针对领涨五月的信息技术和军工板块来说， 业内人士认为，互联网真正代表未来中国经济成长方向，未来该板块的投资策略将从当前的“概念股”炒作阶段，转向“新蓝筹”挖掘阶段；而军工板块在多重利好因素的刺激下，仍然具备较强的上涨预期。