山西证券股份有限公司

2017年半年度报告摘要

证券代码：002500 证券简称：山西证券 公告编号：定2017半年报摘要

一、重要提示

本半年度报告摘要来自半年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到证监会指定媒体仔细阅读半年度报告全文。

非标准审计意见提示

□ 适用 √ 不适用

董事会审议的报告期普通股利润分配预案或公积金转增股本预案

□ 适用 √ 不适用

董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案

□ 适用 √ 不适用

二、公司基本情况

1、公司简介

■

2、主要会计数据和财务指标

公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

□ 是 √否

合并

■

母公司

■

截止披露前一交易日的公司总股本：

■

3、母公司净资本及有关风险控制指标

单位：元

■

4、公司股东数量及持股情况

单位：股

■

■

■

5、控股股东或实际控制人变更情况

控股股东报告期内变更

□ 适用 √ 不适用

公司报告期控股股东未发生变更。

实际控制人报告期内变更

□ 适用 √ 不适用

公司报告期实际控制人未发生变更。

6、公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表

□ 适用 √ 不适用

公司报告期无优先股股东持股情况。

7、公司债券情况

（1）公司债券基本信息

■

■

（2）截至报告期末和上年末（或报告期和上年相同期间）公司的主要会计数据和财务指标

■

三、经营情况讨论与分析

（一）概述

上半年，全球经济运行继续改善，发达经济体总体复苏平稳，但依然面临各类风险和不确定因素。我国整体供求关系改善、市场活力增强、生产预期向好，国内生产总值取得6.9%的增速，供给侧结构性改革为经济运行实现稳中向好发挥了关键作用。报告期内，一行三会监管趋严，一级市场发行加速，二级市场整体呈现震荡格局，波动收窄，市场成交量下降，当期上证综指累计上涨2.86%，深证成指累计上涨3.46%。据Wind统计显示，截至6月30日，沪深两市股票总市值达到57.61万亿元，较之期初增加2.9万亿元。

报告期内，公司围绕“十三五”战略规划制定的“差异化、专业化、市场化、集约化”的战略原则，着力提升主动管理能力，提高综合金融服务水平。一是对标关键因素和指标，全力推进推动业务转型，初步建立了覆盖各业务条线的、以转型为重心的、突出对标指标和市场竞争力的绩效考核体系；二是深入贯彻落实全面风险管理，强化客户适当性管理，从人员和制度上对风险管理信息技术系统进行了补充与完善；三是聚焦服务实体经济，设立大企业、投融资、中小企业三个“服务山西实体经济工作组”，初步构建覆盖大、中、小企业的业务培训、改制挂牌、并购重组、资产证券化、投融资、研究支持等全方位的服务体系；四是聚焦改革创新，不断强化重点业务团队建设，业务拓展稳步推进。

（二）主营业务分析

1、报告期公司总体经营情况

报告期，公司实现营业收入20.99亿元，同比上升124.86%，实现归属于母公司股东的净利润2.37亿元，同比上升30.90%，实现每股收益0.0839元。截至报告期末，公司总资产规模504.09亿元，较年初上升4.89%，净资产130.22亿元，较年初下降0.06%。

是否与经营情况讨论与分析中的概述披露相同

√ 是 □ 否

主营业务经营情况

■

2、报告期公司各业务经营情况

（1）财富管理条线

报告期内，公司从制度规范、工作协同、系统完善等多个方面全面推进客户适当性管理，客户适当性管理系统上线运行；构建完成由汇通启富（交易类）、汇管家（产品类）、专家启富（投资顾问）和启富汇（活动类）组成的服务品牌；围绕机构客户需求的私募基金综合服务、外包服务和PB业务稳健发展；持续推进互联网营销服务一体化平台建设，客户体验显著提升，渠道引流新增客户93566个；代理销售各类金融产品465只，销售总额100.27亿元。报告期内，公司加快推进网点建设，首批19家新设网点已于7月底开业，第二批11家新设网点已获山西证监局批准；截止期末，公司融资融券业务规模合计为48.01亿元，总体维持担保比例为293.47%，股票质押业务待购回金额为18.97亿，约定购回业务待购回金额为0.59亿。截止期末，公司经纪业务客户总数达到157万余户，当期新增15万余户，新增客户资产40亿元。

（2）资产管理业务

报告期内，公司围绕“规模发展资管业务”的战略规划，筹划设立资产管理（上海）分公司，同时，加快引进专业团队，明确业务职能，完善管理制度，相关业务已经全面展开。报告期内，资产管理业务规模338.88亿元，其中，集合产品存续26只，规模29.91亿元；定向产品存续43只，规模308.45亿元。

报告期内，公募基金持续加强团队建设，强化基金产品设计和运作。截止期末，管理4只基金，管理规模40.26亿元。

（3）柜台交易业务

报告期内，柜台市场累计发售集合资产管理计划25只，总认购金额16.26亿元。持续推进收益凭证业务，丰富柜台收益凭证产品类型，累计发行收益凭证产品435只，期末存续规模15.32亿元。

（4）自营业务

权益类投资结合市场特征、业务环境及监管政策的变化，调整运作思路，着力盘活存量资产，创新投资模式，强化风险控制，并逐步建立了市场化考核机制。

固定收益业务持续完善和优化投资策略，形成以固收自营、销售交易、投顾共同发展的盈利模式。其中，固收自营业务盈利21,876万元，销售交易业务盈利2,752.48万元，投资顾问业务盈利1.42万元，合计盈利24,629.9万元。

（5）新三板业务

新三板业务积极协同公司资源，增厚项目储备。报告期内，新增挂牌14家，完成15家企业增发，募资额5.56亿元。

（6）研究业务

2017年上半年, 公司高度重视资本市场的前瞻性研究，持续加强研究团队建设力度，积极推进研究行业全覆盖，以宏观策略、固定收益、行业与公司研究、金融工程四大研究体系为基础，在宏观策略、非银金融、新能源、医药和家电行业研究以及新三板公司研究领域实现突破，研究成果得到市场的广泛关注；同时，充分发挥公司多年深耕山西市场的地域优势，探索发展路径，挖掘投资机会，积极融入山西经济转型创新发展，切实支持地方经济发展。

（7）投资银行业务

报告期内，公司子公司中德证券实现营业收入2.99亿元，净利润6956万元。中德证券完成投行项目19个，其中IPO项目完成5单，另有1单已过会等待批文；非公开再融资完成1单，另有1单已领取批文；并购重组完成4单，债券项目完成9单。

（8）期货业务

报告期内，公司子公司格林大华加快业务转型，以市场化、计量化、差异化、收入费用比为原则整合业务资源，提升管理人员业务开拓和执行力，取得了明显成效。上半年实现营业收入10.47亿元，其中仓单收入9.11亿元，实现净利润3984.53万元。

（9）直接投资业务

报告期内，公司子公司龙华启富强化投后管理，防控投资风险，积极推动产业基金落地，完成投资项目7个，投资金额3.42亿元。上半年实现营业收入1896.09万元，实现净利润932.97万元。

（10）国际业务

公司子公司山证国际在投行、投资、证券及期货、资产管理等业务稳步发展，完成中信建投IPO国际配售等项目，并储备了一批债券发行、并购融资等项目；新设2家专业子公司，分别开展商品贸易业务和自有资金投资业务；取得就机构融资提供意见的6号牌照和放债人牌照，启动申请QFII资格。

（三）涉及财务报告的相关事项

1、与上一会计期间财务报告相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况说明

√适用 □ 不适用

详见公司2017年半年度报告“财务报表 附注一、32（1）‘会计政策的变更’”。

2、报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况说明

□ 适用 √ 不适用

3、与上一会计期间财务报告相比，合并报表范围发生变化的情况说明

√适用 □ 不适用

详见公司2017年半年度报告“财务报表 附注六‘合并范围的变更’”。

山西证券股份有限公司

法定代表人：侯巍

二〇一七年八月十八日

股票简称：山西证券 股票代码：002500 编号：临2017-046

山西证券股份有限公司

关于第三届董事会第二十四次会议决议的公告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

一、董事会会议召开情况

山西证券股份有限公司（以下简称“本公司”、“公司”）于2017年8月8日以电子邮件结合电话提示的方式发出了召开第三届董事会第二十四次会议的通知及议案等资料。2017年8月18日，本次会议在山西省太原市山西国际贸易中心东塔三层以现场会议方式召开。

会议由侯巍董事长主持，10名董事全部出席（其中，侯巍董事长、周宜洲董事、樊廷让董事、赵树林董事、朱海武独立董事、王卫国独立董事、蒋岳祥独立董事现场出席；容和平独立董事电话出席会议；因工作原因，柴宏杰董事书面委托赵树林董事、傅志明董事书面委托樊廷让董事代为出席会议并行使表决权），公司监事和高级管理人员列席本次会议。

会议召开及表决程序符合《中华人民共和国公司法》和《山西证券股份有限公司章程》的有关规定，会议合法有效。

二、董事会会议审议情况

（一）本次会议审议并通过了以下事项：

1、审议通过《公司2017年半年度报告及其摘要》。

同意公司根据《公开发行证券的公司信息披露编报规则第3号-半年度报告的内容与格式（2016年修订）》的要求所编制的公司2017年半年度报告及其摘要,并公开披露。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

《公司2017年半年度报告及其摘要》与本决议同日公告。

2、审议通过《公司2017年中期合规报告》。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

3、审议通过《公司2017年上半年风险管理（评估）报告》。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

4、审议通过《公司2017年上半年风险控制指标情况的报告》。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

5、审议通过《公司2017年上半年募集资金存放和实际使用情况专项核查报告》。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

《公司2017年上半年募集资金存放和实际使用情况专项报告》与本决议同日公告。

6、审议通过《公司公募基金产品2017年半年度报告及其摘要》。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

7、审议通过《关于公司部门设置调整的议案》。

同意公司对资产管理业务部门设置进行调整，新设资产管理固定收益部，为公司一级部门，主要负责资产管理固定收益业务的投资和运作等业务。

同意董事会授权公司经营管理层具体决定、办理与上述新设事项相关事务。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

8、审议通过《关于设立另类投资子公司的议案》。

同意公司出资10亿元人民币设立另类投资子公司。同时，同意授权经营管理层：根据另类投资子公司实际经营需要，分批决定资本金投入的时期和金额；根据发展需要完成另类投资子公司经营架构调整和开展相关业务；具体决定和办理与上述新设另类投资子公司相关的事项。

上述事项还需通过相关监管部门的审批或许可方可具体实施。

表决结果：10票同意、0票反对、0票弃权。

《关于设立另类投资子公司的公告》与本决议同日公告。

（二）本次会议听取了《公司2017年第二季度内部审计工作报告》。

特此公告

山西证券股份有限公司董事会

2017年8月22日

股票简称：山西证券 股票代码：002500 编号：临2017-047

山西证券股份有限公司

关于第三届监事会第八次会议决议的公告

本公司及监事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

一、监事会会议召开情况

山西证券股份有限公司（以下简称“本公司”、“公司”）于2017年8月8日以电子邮件结合电话提示的方式发出了召开第三届监事会第八次会议的通知及议案等资料。2017年8月18日，本次会议在山西省太原市山西国际贸易中心东塔三层以现场会议方式召开。

会议由监事会主席焦杨先生主持，12名监事全部出席（其中，焦杨监事、郭志宏监事、关峰监事、刘奇旺监事、王国峰监事、罗爱民监事、胡朝晖职工监事、翟太煌职工监事、闫晓华职工监事现场出席会议；因工作原因，李国林监事书面委托罗爱民监事、高明监事书面委托焦杨监事、尤济敏职工监事书面委托翟太煌职工监事代为出席会议并行使表决权），公司高级管理人员列席本次会议。

会议召开及表决程序符合《中华人民共和国公司法》和《山西证券股份有限公司章程》的有关规定，会议合法有效。

二、监事会会议审议情况

本次会议审议并通过了以下事项：

1、审议通过《公司2017年半年度报告及其摘要》。

监事会审核意见如下：1、公司2017年半年度报告及其摘要的编制和审议程序符合法律、法规、《公司章程》和公司相关内部管理制度的规定；2、公司2017年半年度报告及其摘要的内容与格式符合中国证监会和深圳证券交易所的各项规定，所包含的信息真实反映了公司报告期的经营管理和财务状况等事项；3、未发现参与报告编制和审议的人员有违反保密规定的行为。

表决结果：12票同意、0票反对、0票弃权。

2、审议通过《公司2017年度中期合规报告》。

表决结果：12票同意、0票反对、0票弃权。

3、审议通过《公司2017年上半年风险管理（评估）报告》。

表决结果：12票同意、0票反对、0票弃权。

4、审议通过《公司2017年上半年度风险控制指标情况的报告》。

表决结果：12票同意、0票反对、0票弃权。

特此公告

山西证券股份有限公司监事会

2017年8月22日

股票简称：山西证券 股票代码：002500 编号：临2017-048

山西证券股份有限公司

关于设立另类投资子公司的公告

本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

一、设立另类投资子公司事项概述

中国证券业协会于2016年12月30日发布《证券公司私募投资基金子公司管理规范》和《证券公司另类投资子公司管理规范>的通知》（以下简称《新规》），山西证券股份有限公司（以下简称“公司”、“本公司”）根据《新规》等相关监管政策，拟设立全资子公司从事另类投资业务。

2017年8月18日，公司第三届董事会第二十四次会议以现场结合电话会议方式审议通过了《关于设立另类投资子公司的议案》，同意公司出资10亿元人民币设立另类投资子公司。同时，同意授权经营管理层：根据另类投资子公司实际经营需要，分批决定资本金投入的时期和金额；根据发展需要完成另类投资子公司经营架构调整和开展相关业务；具体决定和办理与上述新设另类投资子公司相关的事项。

根据《深圳证券交易所股票上市规则》及《公司章程》的相关规定，本次公司设立另类投资子公司事项不构成关联交易，不需提交公司股东大会审议。

本次公司设立另类投资子公司事项未构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组事项。

二、拟设立子公司基本情况

拟设立公司名称：山证创新投资有限公司（以工商注册登记为准）

拟注册资本：10亿元人民币

拟公司类型：有限责任公司

注册地：根据实际经营需要决定

经营范围：根据《证券公司另类投资子公司管理规范》，另类投资子公司的经营范围为自有资金投资及管理(具体以中国证监会及工商行政管理机关核准的经营范围为准)。

与本公司关系：系本公司全资子公司

三、出资方式及资金来源

设立另类投资子公司，董事会授权公司经营管理层根据实际经营需要，分批决定资本金投入的时期和金额并具体实施。

增资方式为现金出资，资金来源为公司自有资金。

四、本次投资的目的、存在的风险及对公司的影响

1、投资目的

公司设立另类投资子公司旨在进一步实现投资业务专业化管理，提高自有资金使用效率和收益水平，顺应形势，把握政策机遇，加快完善及稳健推进公司投资业务的发展。

2、存在的风险

公司本次设立另类投资子公司可能存在的风险因素包括但不限于：政策性风险、管理风险、流动性风险、市场风险、信用风险、操作风险、合规风险、信息技术系统风险、人才流失和人才储备不足的风险等，公司将把另类投资子公司的合规与风险管理纳入公司全面风险管理体系，实现对另类投资子公司合规与风险管理全覆盖。另类投资子公司将始终坚持审慎稳健的经营风格，培育内部合规文化，坚持以“制度先行、风险可控”为前提，持续加强内控管理，注重业务的风险管控和合规监督，全面有效控制风险。

本次设立另类投资子公司事项的具体实施还需通过相关监管部门的审批或许可，尚存在不确定性。

3、对公司的影响

公司本次设立另类投资子公司，能够进一步增强与公司相关业务的协同，在稳健发展的前提下，拓展投资领域，延伸投资业务链条，实现多元化资产配置，更好的服务于实体经济，更好的为客户提供综合金融服务。

五、备查文件

公司第三届董事会第二十四次会议决议。

特此公告

山西证券股份有限公司董事会

2017年8月22日

山西证券股份有限公司

关于2017年上半年度募集资金存放

和实际使用情况专项报告

一、募集资金情况

根据2015年12月11日中国证券监督管理委员会《关于核准山西证券股份有限公司非公开发行股票的批复》([2015]2873号)，公司于2015年12月24日完成向特定投资者非公开发行股份，扣除保荐承销费、会计师、律师等中介机构费用及其他直接费用等后实际募集资金净额为人民币3,829,180,000.00元，上述资金经过了毕马威华振会计师事务所有限公司验证，并出具有经毕马威华振验字第1501400号《验资报告》。

本公司于 2017 年 3 月 6 日收到中国证券监督管理委员会核发的《关于核准山西证券股份有限公司向合格投资者公开发行公司债券的批复》（证监许可[2017]251 号），于3月20日完成向合格投资者公开发行债券（第一期），扣除相关费用后，实际募集资金净额为人民币1,995,760,000.00元，上述资金经过了毕马威华振会计师事务所有限公司验证，并出具有经毕马威华振验字第1700346号《验资报告》。

二、报告期内募集资金使用情况

报告期内(2017年1月1日至6月30日)非公开发行股票的募集资金账户共收到银行利息674,835.55元，按照《山西证券股份有限公司非公开发行A股股票预案（修订稿）》（2015年9月公司董事会审议通过）披露的募集资金的使用计划，报告期内募集资金共使用32,918,975.35元，其中信息系统与经营网点投入31,500,575.35元，互联网证券业务1,418,400.00元。

报告期内发行公司债的募集资金专户共收到银行利息13,523,731.08元，按债券募集说明书披露的“资金运用计划”，该专户的本金及利息共计2,009,283,731.08元已全部用于收益凭证的兑付。

三、报告期末募集资金专户资金余额

为规范募集资金的管理和使用，本公司根据实际情况，制定了《山西证券股份有限公司募集资金管理办法》。该办法对公司募集资金的存放、使用及管理做出了具体规定，本公司按照该办法的要求对募集资金实行专户存储。截至2017年6月30日，募集资金存放专项账户的余额合计为154,202,914.97元。尚未使用的募集资金存放专项账户的余额如下：

金额单位：人民币元

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四、公司实际使用募集资金情况（见附件）

五、变更募投项目的资金使用情况

截至2017年6月30日，公司无变更募投项目的资金使用，募集资金的使用与《山西证券股份有限公司新增股份变动报告及上市公告书》中募集资金使用用途相符，不存在质押、委托贷款或其他变相改变募集资金用途的投资，以及募集资金被占用或挪用的情况。

六、募集资金使用及披露中存在的问题

公司已披露的募集资金相关信息真实、准确、完整、及时、公平，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

七、专项报告的批准

本专项报告已经公司董事会于2017年8月18日审议通过。

附件：《公司实际使用募集资金情况》

山西证券股份有限公司董事会

二〇一七年八月

附件：

公司实际使用募集资金情况

金额单位：人民币万元

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