西部黄金股份有限公司
关于增加2019年套期保值交易额度预期的公告

证券代码：601069 证券简称：西部黄金 编号：临2019-050

西部黄金股份有限公司

关于增加2019年套期保值交易额度预期的公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

西部黄金股份有限公司（以下简称“公司”）主要产品黄金受美元汇率、供求状况等综合因素的影响，存在一定程度的价格波动。为部分对冲黄金价格波动的风险，公司对黄金采取对应套期保值品种的卖出交易操作，以防范黄金价格下跌所产生的生产经营风险。根据《西部黄金股份有限公司销售管理制度》以及公司全年产量计划及金价波动特点，增加了2019年套期保值交易额度。具体情况如下：

一、原2019年套期保值交易额度预计情况

2019年累计全年套期保值预计金额不超过17.54亿元。

公司按照程序进行审议并履行了信息披露。具体内容详见公司发布的公告（公告编号：2019-027、2019-029）。

二、2019年套期保值交易实施情况

2019年1月1日至2019年10月26日，公司套期保值累计交易15.98亿元。

三、本次增加套期保值交易额度情况

1.本次增加的额度：本次增加套期保值交易额度5.15亿元，累计全年套期保值预计金额不超过22.69亿元。

2.本次增加原因：今年公司外购金的加工量较以前年度大幅增长，为保证外购金加工利润，减少价格涨跌对经营业务带来的不利影响，同时黄金产品也受美元汇率、供求状况、地缘政治因素等综合因素的影响，存在一定程度的价格波动。故公司对黄金采取套期保值品种的卖出或买入交易操作，部分抵消黄金价格波动的影响，以防范黄金价格波动所产生的生产经营风险。

3.审议程序：公司第三届董事会第十八次会议审议并通过《关于增加公司2019年套期保值交易额度预期的议案》。本次增加的额度属于董事会决策权限之内，无需提交股东大会审议。

四、风险分析及风险控制措施

公司进行套期保值交易的主要目的是为降低黄金价格波动所带来的相关经营风险，但同时也存在一定的交易风险：

1、市场风险。套期保值市场本身存在一定的系统风险，同时套期保值交易需要对价格走势作出预判，一旦价格预测发生方向性错误有可能会给公司造成损失。

2、政策风险。套期保值市场的法律法规等政策如发生重大变化，可能引起市场波动或无法交易，从而带来的风险。

3、流动性风险。在套期保值交易中受市场流动性不足的限制，可能会使公司不能以有利的价格进出套期保值市场。

4、操作风险。套期保值交易系统相对复杂，可能存在操作不当产生的风险。

5、技术风险。由于无法控制和不可预测的系统故障、网络故障、通讯故障等造成交易系统非正常运行，使交易指令出现延迟、中断或数据错误等问题，从而带来相应风险。

公司针对以上风险，严格按照公司相关制度规定进行事前、事中及事后的风险控制和管理，有效防范、发现和化解风险，确保进行套期保值交易的资金相对安全。

五、对公司经营的影响

公司套期保值交易按照决策、执行、监督职能相分离的原则建立了适当的审批和执行程序，确保套期保值交易的有效开展和规范运行，确保资金安全。在符合国家法律法规，并确保不影响公司主营业务正常开展的前提下，公司进行与年度经营计划相匹配的套期保值交易操作，不会影响公司业务的正常开展。

公司2019年套期保值合约累计平仓损益（收益/亏损）将计入公司当期损益，报告期末公司套期保值持仓的公允价值变动计入公司当期损益，从而对公司2019年业绩产生影响。

西部黄金股份有限公司董事会

2019年11月6日

报备文件：

西部黄金股份有限公司第三届董事会第十八次会议决议

证券代码：601069 证券简称：西部黄金 编号：临2019-049

西部黄金股份有限公司

第三届董事会第十八次会议决议公告

本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

一、董事会会议召开情况

西部黄金股份有限公司（以下简称“公司”）第三届董事会第十八次会议于2019年11月5日上午11:00在新疆维吾尔自治区乌鲁木齐市经济技术开发区融合南路501号公司12楼会议室以现场和通讯表决相结合的方式召开，本次会议的会议通知于2019年10月26日以直接送达和电子邮件方式送达公司全体董事，会议由董事长张国华先生主持，会议应出席董事8人，实际出席董事8人。公司监事及非董事高级管理人员列席了会议。会议的召开符合《公司法》等相关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。

二、董事会会议审议情况

1、审议并通过《关于增加公司2019年套期保值交易额度预期的议案》。

表决结果：同意8票，反对0票，弃权0票。

公司增加2019年套期保值交易额度预期的具体内容详见公司刊登于《上海证券报》、《证券时报》、《证券日报》及上海证券交易所网站（http://www.sse.com.cn）的公告（公告编号：2019-050）

2、审议并通过《关于补选公司董事会专业委员会成员的议案》。

表决结果：同意8票，反对0票，弃权0票。

由于公司董事辞职（详见公告2019-041），为完善公司治理结构，保证董事会各专门委员会工作的顺利开展，充分发挥其职能，现补选何建璋先生为董事会战略委员会委员，禹国军先生为董事会审计委员会委员、薪酬与考核委员会委员。

特此公告。

西部黄金股份有限公司董事会

2019年11月6日

报备文件：

西部黄金股份有限公司第三届董事会第十八次会议决议。