国泰海通济南能源供热封闭式
基础设施证券投资基金
关于不动产项目2025年现金流情况的临时公告
一、公募REITs基本信息
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注：2025年9月29日，国泰海通济南能源供热封闭式基础设施证券投资基金由国泰君安济南能源供热封闭式基础设施证券投资基金变更而来。
二、不动产项目基本信息
本基金持有的不动产项目（简称“本项目”）为位于山东省济南市历下区、历城区的供热长输管网项目（包括232段长输管网资产所有权及其对应的经营权利），具体资产范围为济南市二环东路以东、围子山路以西、胶济铁路以南、经十东路以北。根据《国泰海通济南能源供热封闭式基础设施证券投资基金2025年年度报告》，截至2025年12月31日，本项目对应的供热面积为 41,370,499.60平方米，收费面积为29,010,868.36平方米，共计用户数426,754户，停热率为29.88%。截至本公告发布之日，不动产项目经营稳定，基金投资运作正常，外部管理机构履职正常。
三、不动产项目现金流变化的具体情况、发生原因
本基金不动产项目2025年报告期（2025年1月13日基金合同生效日至 2025年12月31日）内实际产生的现金流较最近一次相应期间现金流预测结果超过20%。根据《上海证券交易所公开募集不动产投资信托基金 (REITs) 规则适用指引第5号一临时报告 (试行)》，特公告说明如下：
1、2025年报告期实际现金流及最近一次相应期间现金流预测金额变动情况
本基金报告期为2025年1月13日（基金合同生效日）至2025年12月31 日，报告期预测现金流系将2025年度预测现金流按交割后实际运营天数占全年供暖天数比例折算得出，报告期预测现金流金额为7,407.69万元；不动产项目 2025年报告期实际产生现金流金额为9,301.92万元，实际现金流较预测值高 1,894.23万元，变动比例约25.57%，超过20%。
2、报告期现金流预测结果超过20%差异的主要原因
报告期（2025年1月13日至2025年12月31日）实际净现金流较同期预测值超出 20% 以上，主要系供热项目存在显著季节性经营特征，项目供暖期为每年11月至次年3月。受月度气温差异影响，项目现金流在供暖期内分布不均衡，通常1月气温偏低导致购热成本较高，1月当期的净收益相应偏低。
鉴于本报告期并非完整自然年度（基金于2025年1月13日设立），本次对比系将评估报告预测的2025年度净现金流按天数折算至报告期口径，该折算方法客观上放大了实际净现金流与预测值之间的差异。若以2025 年1月1日至12月31日完整自然年度口径衡量，实际净现金流与预测值的差异未超过20%。
四、对不动产项目运营情况、经营业绩、现金流和基金份额持有人权益的影响分析
1、不动产项目实际运营情况、经营业绩未发生任何重大变化，供热面积、收费面积、采暖费收缴率、运营成本等核心指标均符合预期，项目持续稳定运营；
2、上述现金流口径差异不会对项目现金流稳定性、基金可供分配金额及基金份额持有人权益造成任何实质性不利影响，基金仍将按照合同约定履行收益分配义务。
评估报告中的评估结果不构成对不动产项目的真实市场价值和变现价格的承诺。评估报告中计算评估值所采用的不动产项目未来现金流金额，也不构成对不动产项目未来现金流的承诺。
五、相关机构联系方式
投资者可以登陆上海国泰海通证券资产管理有限公司网站www.gthtzg.com或拨打客户服务电话95521进行相关咨询。
六、其他提示
截至目前，本基金投资运作正常，无应披露而未披露的重大信息，基金管理人将严格按照法律法规及基金合同的规定进行投资运作，履行信息披露义务。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往业绩及其净值高低并不预示其未来业绩表现。基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则，在做出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化引致的投资风险，由投资者自行负担。投资者在参与本基金相关业务前，应当认真阅读本基金的基金合同、最新的招募说明书、基金产品资料概要等信息披露文件，熟悉不动产基金相关规则，自主判断基金投资价值，自主做出投资决策，自行承担投资风险，全面认识本基金的风险收益特征和产品特性，并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状况等判断基金是否和自身风险承受能力相适应，理性判断市场，谨慎做出投资决策。
特此公告。
上海国泰海通证券资产管理有限公司
2026年3月27日
国泰海通临港创新智造产业园封闭式
基础设施证券投资基金
关于运营管理机构高级管理人员变动情况的
公告
一、公募REITs基本信息
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注：2025年9月29日，国泰海通临港创新智造产业园封闭式基础设施证券投资基金由国泰君安临港创新智造产业园封闭式基础设施证券投资基金变更而来。
二、不动产项目基本信息
本基金通过专项计划100%持有的不动产资产由3个产业园组成，其中首发购入资产为临港奉贤智造园一期、临港奉贤智造园三期，位于上海市自贸区临港新片区板块，可供租赁面积分别为39,816.86平方米、72,126.70平方米；扩募新购入资产为康桥项目，位于上海市浦东新区张江科学城板块，可供租赁面积为104,640.20平方米。本基金三个项目合计可供租赁面积为216,583.76平方米。
三、运营管理机构高级管理人员变更情况
2026年3月27日，基金管理人收到运营管理机构上海临港联合发展有限公司（以下简称“临港联合公司”）高级管理人员变动的相关情况书面通知，现将通知内容说明如下：
任命唐晓樱同志担任上海临港联合发展有限公司副总经理，免去刘震同志上海临港联合发展有限公司副总经理职务，免去潘嵘嵘、张姬雯同志上海临港联合发展有限公司总经理助理职务。
唐晓樱同志简介如下:
唐晓樱，女，汉族，1980年1月生，籍贯上海，大学本科学历，法学学士，2007年9月加入中国共产党，2002年7月参加工作。历任临港集团康南平台公司人力资源中心、综合管理中心、党委办工商、招商服务中心总监，上海临港联合发展有限公司招商总监、产业发展中心副总经理、产业发展中心总经理。现任上海临港联合发展有限公司副总经理。
四、对不动产项目运营情况、经营业绩、现金流和基金份额持有人权益的影响分析
临港联合公司经营管理团队稳定，履职正常，本次高级管理人员变动系正常人事任免，不影响公司的稳定运营管理能力，对项目运营情况、经营业绩、现金流和基金份额持有人权益无不利影响。
五、相关事项说明
本公告相关内容已经运营管理机构确认。截至本公告披露日，运营管理机构经营情况正常，本基金运作情况正常，无其他应披露而未披露的重大信息。基金管理人将继续按照法律法规及基金合同的相关规定进行投资运作，履行信息披露义务。
六、相关机构联系方式
投资者可以登陆上海国泰海通证券资产管理有限公司网站www.gthtzg.com或拨打客户服务电话95521进行相关咨询。
七、风险提示
基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。投资者在投资本基金前应认真阅读本基金的基金合同和最新的招募说明书等法律文件，全面认识本基金产品的风险收益特征，选择适配自身风险承受能力的基金产品，自行承担投资风险。
特此公告。
上海国泰海通证券资产管理有限公司
2026年3月28日
