江河创建集团股份有限公司
公司代码：601886 公司简称：江河集团
2018年半年度报告摘要
一 重要提示
1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读半年度报告全文。
2 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。
3 公司全体董事出席董事会会议。
4 本半年度报告未经审计。
5 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案
无
二 公司基本情况
2.1 公司简介
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2.2 公司主要财务数据
单位：元 币种：人民币
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2.3 前十名股东持股情况表
单位: 股
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2.4 截止报告期末的优先股股东总数、前十名优先股股东情况表
□适用 √不适用
2.5 控股股东或实际控制人变更情况
□适用 √不适用
2.6 未到期及逾期未兑付公司债情况
□适用√不适用
三 经营情况讨论与分析
3.1 经营情况的讨论与分析
2018年上半年，面对异常复杂严峻的国内外环境，我国国民经济延续总体平稳、稳中向好的发展态势。但随着国内金融去杠杆的持续推进，金融市场监管的加强等政策影响，市场资金流动性偏紧，货币市场利率带动实体经济融资成本不断提升。江河集团上半年围绕“融合·创新”的年度主题，稳扎稳打，继续坚持以“效益为中心”的经营方针，更加强化现金流和利润的管理，稳步提高经营质量及盈利能力。报告期内，公司总体经营指标完成较好，经营效益实现较大幅度增长。
1、主营业务发展稳健，盈利能力进一步加强
报告期内，公司实现营业收入72.15亿元，同比增长9.48%，其中建筑装饰板块实现营业收入68.21亿元，同比增长9.45%；医疗健康板块实现营业收入3.94亿元，同比增长10.06%。公司实现净利润为3.66亿元，净利润率为5.08%，较同期增加0.71个百分点；实现归属于上市公司股东的净利润为3.15亿元，同比增长30.46%；归属于上市公司股东的扣除非经常性损益净利润实现2.90亿元，同比增长31.59%；每股收益为0.27元，较同期增长28.57%。在市场资金流动性紧缩的环境下，公司双主业建筑装饰和医疗健康业务均实现了稳健增长，公司经营质量得到进一步提升，盈利能力进一步增强。
2、“冠军”品牌溢价效应显现
在防范金融风险、金融监管加强以及融资难度加大的背景下，业主或甲方更倾向于将工程承包给具有品牌优势、资信状况好的行业知名企业，加之公司近年来传统业务的稳健经营，定位高端，江河幕墙、承达集团、梁志天设计在承接项目时的“冠军”溢价效应进一步凸显。报告期内，公司建筑装饰板块工程中标84亿元，其中幕墙中标44亿元，内装饰中标40亿元，较去年同期增长7.16%。截至报告期末，公司在手订单金额234亿元，在手订单充足。报告期内，各产业单位充分发挥协同优势，实现资源共享，协同中标北京世园会凯悦酒店、广州华为等25个项目，协同项目中标额合计为11.28亿。
医疗健康板块实现营业收入3.94亿元，同比增长10.06%，江河泽明为Vision在国内的附属企业，借助Vision的品牌效应，以及客户对高端品牌的逐步认可，江河泽明上半年实现收入6,178.88万元，实现了倍数增长。
3、分拆梁志天设计集团香港上市，资本运作再添平台
江河集团分拆所属企业梁志天设计集团成功于香港联交所主板发行上市，这是继2015年承达集团在香港上市后，江河集团旗下第二家在香港主板上市的企业，也是香港首家在联交所主板上市的纯室内设计公司。梁志天设计集团在香港上市，获得独立融资平台，将有助于梁志天设计集团在全球更好更快地发展业务。公司将以梁志天设计集团上市为契机，持续打造更多的以江河幕墙、承达集团、梁志天设计集团、Vision为代表的行业“冠军”，进一步提高核心竞争力，继续保持行业领先地位。
4、公司资产公允价值高，财务弹性较好
截止公告日，公司旗下拥有承达集团、梁志天设计集团两家香港主板上市公司，其中承达集团是源自香港的全球顶级室内装饰品牌，公司持有其69.5%股权，承达集团报告期末净资产17.40亿人民币，市值近百亿港币；梁志天设计集团是享誉全球的顶级建筑及室内设计公司，是全球最大的室内设计公司之一，也是第一家在港股上市的纯室内设计公司，截止公告日公司持有其52.5%股权，报告期末净资产4.06亿人民币，市值近11亿港币；加之澳洲最大连锁眼科医院Vision的有效资产，公司整体资产公允价值较高。近几年，公司稳健经营，持续做大医疗健康板块，强化现金流管理，截止报告日公司资产负债率67.73%，较上年末降低0.65个百分点，财务弹性较好。
5、医疗健康产业稳步推进，信心坚定
报告期内，江河集团持续做大做强医疗健康产业，公司通过下属子公司江河泽明收购南通启荣65%股权，并于2018年2月底办理完成股权转让相关交割手续。公司通过下属子公司江河泽明及江河维视收购东台光正70%股权，截至目前各方已按协议约定履行完成增资及股权转让事项并完成相关工商变更登记手续，交割完成后，江河维视持有30%股权，江河泽明持有40%股权。上述收购事项的完成进一步扩大了公司眼科医疗业务的布局，有助于公司国内外眼科医疗业务协同发展。公司目前积极推进长三角以外区域的眼科布局，也将借助产业基金等资本助力，快速做大眼科市场。公司现为澳大利亚领先的医疗服务上市公司Primary的第一大股东，公司将依托产业基金等平台，力争在第三方检验、第三方影像业务上取得进展。
6、坚持领先战略，推动研发创新
报告期内，江河集团在幕墙、内装及眼科领域继续坚持技术领先、品质领先、服务领先的发展战略，以技术为导向，提高技术资源的共享能力及研发能力，公司累计拥有专利技术594项，其中报告期内新增发明专利5项，累计获得鲁班奖68项，中国建筑装饰工程奖47项。在眼科领域，搭建学科齐全、经验丰富的医生梯队，通过澳洲vision与国内江河泽明的在技术、专业的互动交流、学习与模式共享，推动了江河医疗海外高端医疗品牌在国内的嫁接落地。
7、加强梯队建设，激发干部创新活力
人才是江河集团事业发展的根本之道和第一要素，是公司实现高速发展的基础。为确保江河集团人才梯队生生不息，为增强各产业单位中高层后备干部、尤其是新加盟产业单位干部对集团管理体系、企业文化、业务模式、归口职能管理等情况的了解，公司上半年在北京圆满举行第二期中高层后备干部培训，各产业单位近140名优秀年轻中高层后备干部参加了学习。培训内容针对性强，使学员对整个企业运营框架体系的关键职能管理要素及相关专业领域有了全面详细的了解，提高专业水平和自身素质。使得各级干部要有争当“冠军”的精神和追求，坚守“阵地”，用匠心精神去做事，成为所在业务领域的“冠军”。
3.2 与上一会计期间相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况、原因及其影响
□适用 √不适用
3.3 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况、更正金额、原因及其影响。
□适用 √不适用
股票代码：601886 股票简称：江河集团 公告编号：临2018-056
江河创建集团股份有限公司
第四届董事会第二十九次会议决议公告
本公司及董事会全体成员保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
江河创建集团股份有限公司（以下简称“公司”）第四届董事会第二十九次会议于2018年8月28日在公司会议室召开。会议应到董事9人，实到董事9人，公司监事及高级管理人员列席会议，符合《公司法》及《公司章程》规定。会议由公司董事长刘载望先生主持，经过讨论，一致同意通过如下决议：
一、通过《关于2018年半年度报告及摘要》。
表决情况：9票同意，0票反对，0票弃权。
二、通过《关于新增2018年度日常关联交易预计的议案》。
表决情况：8票同意，0票反对，0票弃权。
关联董事刘载望先生回避表决。
鉴于公司经营业务的需要，同意公司新增2018年度日常关联交易预计的事项。
上述内容详见公司于同日披露的2018-056号《江河集团关于公司新增2018年度日常关联交易预计的公告》。
公司独立董事对上述事项进行了事前认可并发表了同意的独立意见，内容详见公司同日披露的《独立董事关于新增2018年度日常关联交易预计的事前认可意见》和《独立董事关于新增2018年度日常关联交易预计的独立意见》。
特此公告。
江河创建集团股份有限公司董事会
2018年8月28日
股票代码：601886 股票简称：江河集团 公告编号：临2018-057
江河创建集团股份有限公司
第四届监事会第十四次会议决议公告
本公司及监事会全体成员保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
2018年8月28日，江河创建集团股份有限公司（以下简称“公司”）第四届监事会第十四次会议在公司三楼会议室召开。会议应到监事3人，实到监事3人，会议召开符合《公司法》及《公司章程》的规定。会议由监事会主席刘宇女士召集并主持，经全体与会监事表决，审议通过了：
一、《关于2018年半年度报告全文及摘要的议案》
表决情况：3票同意，0票反对，0票弃权。
监事会对公司2018年半年度报告全文及摘要无异议并发表如下书面审核意见：经审核，监事会认为董事会编制和审核公司2018年半年度报告全文及摘要的程序符合法律、行政法规和中国证监会的规定，报告内容真实、准确、完整地反映了公司的实际情况，不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。
二、《关于新增2018年度日常关联交易预计的议案》
表决情况：3票同意，0票反对，0票弃权。
监事会认为：公司与关联方之间的日常关联交易是为了充分利用双方拥有的资源相互服务，实现资源合理配置，获取公允收益。上述新增关联交易预计均为公司日常经营业务，不存在损害公司和中小股东利益情况，也不会形成公司对关联方的依赖。同意公司新增2018年度日常关联交易预计事项。
特此公告。
江河创建集团股份有限公司
监事会
2018年8月28日
股票代码：601886 股票简称：江河集团 公告编号：临2018-058
江河创建集团股份有限公司
关于新增2018年度日常关联交易预计的公告
本公司及董事会全体成员保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
重要内容提示：
●本事项无需提交股东大会审议
●对上市公司的影响：公司本次涉及关联交易的控股子公司主营业务为建筑装饰装修及室内设计，此次与关联方之间的日常关联交易符合公司业务定位，能够为公司带来业务增量，实现资源合理配置。上述关联交易定价公允，付款及结算符合行业规则，不存在损害公司和中小股东利益情况，也不会形成公司对关联方的依赖。
一、日常关联交易基本情况
（一）日常关联交易履行的审议程序
1、江河创建集团股份有限公司（以下简称“公司”）于2018年8月28日召开的第四届董事会第二十九次会议审议通过了《关于新增2018年度日常关联交易预计的议案》，关联董事刘载望先生回避表决，其他非关联董事表决一致同意该议案。根据《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》及《关联交易管理制度》等相关规定，该等日常关联交易事项无需提交公司股东大会审议。
2、独立董事对此日常关联交易事项进行了事前认可并发表意见如下：
我们认为：公司新增2018年度日常关联交易预计的事项符合《公司法》、《关联交易管理制度》、《上海证券交易所股票上市规则》、《公司章程》的相关规定，交易价格参考政府指导信息价及市场行情价格进行选取，交易定价合理、公平，不存在损害公司利益及中小股东利益的情形，不会对公司本期及未来财务状况、经营成果产生不良影响。因此，我们同意将《关于新增2018年度日常关联交易预计的议案》提交公司第四届董事会第二十九次会议审议，关联董事需回避表决。
3、独立董事发表独立意见如下：
公司控股子公司与关联方之间发生的日常关联交易均为公司正常的生产经营所必需，关联交易价格参考政府指导信息价及市场行情价格进行选取的公允定价，不存在损害公司及股东，特别是中小股东利益的情形，符合上市公司及全体股东的一致利益，交易定价公平合理，不构成对公司独立性的影响，亦不会对公司本期及未来财务状况、经营成果产生不良影响。关联董事均依法回避了表决，审议程序符合《公司法》、《公司章程》及有关规定。全体独立董事一致同意本次董事会审议的《关于公司新增2018年度日常关联交易预计的议案》。
（二）前次日常关联交易的预计和执行情况
单位：万元 币种：人民币
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注：以上数据未经审计。
（三）本次日常关联交易预计新增金额和类别
鉴于公司经营业务的需要，预计下半年公司及所属子公司与关联方发生的日常关联交易金额如下： 单位：万元 币种：人民币
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注：上述日常关联交易预计不包含公司控股子公司以总承包方身份参与关联方公开招投标而可能产生的关联交易。
二、关联方介绍和关联关系
1、北京顺投绿能数据科技有限公司（以下简称“顺投绿能”）
法定代表人：王翔
公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股）
成立日期：2018年1月11日
注册地址：北京市顺义区牛栏山镇府前街9号-126
注册资本：100万元
经营范围：技术开发、技术推广、技术转让、技术咨询、技术服务；仓储服务（不含危险化学品）；租赁机械设备；信息系统集成；数据处理（数据处理中的银行卡中心、PUE值在1.5以上的云计算数据中心除外）；信息技术服务；物业管理；基础软件服务；应用软件服务；软件开发；产品设计。（企业依法自主选择经营项目，开展经营活动；依法须经批准的项目，经相关部门批准后依批准的内容开展经营活动；不得从事本市产业政策禁止和限制类项目的经营活动。）
主要股东持股情况：北京江河源控股有限公司（以下简称“江河源”）持有顺投绿能50%股权。
关联关系：江河源持有公司27.35%股权，为公司第一大股东。公司控股子公司与江河源控股子公司顺投绿能构成关联关系。该关联人符合《股票上市规则》第10.1.3规定的关联关系情形。
2、岳阳南湖天著置业有限公司(以下简称“南湖置业”)
法定代表人：刘学文
公司类型：有限责任公司（自然人投资或控股）
成立日期：2018年1月31日
注册资本：3,000万元整
注册地址：岳阳市南湖新区南湖游路16号蓝湖水岸102门面
经营范围：房地产开发经营，物业管理，房地产咨询，企业形象策划。
主要股东持股情况：江河创新地产股份有限公司（以下简称“创新地产”）持有南湖置业60%股权，江河源持有创新地产70%股权。
关联关系：公司控股子公司与江河源的控股子公司南湖置业构成关联关系。该关联人符合《股票上市规则》第10.1.3规定的关联关系情形。
3、北京花宇置业有限公司(以下简称“花宇置业”)
法定代表人：孙建
公司类型：其他有限责任公司
成立日期：2013年07月26日
注册资本：80648.67万人民币
注册地址：北京市顺义区顺通路25号5幢
经营范围：房地产开发；物业管理；项目投资；投资管理；货物进出口（不含法律、法规规定需要审批的项目）；技术开发；酒店管理。
主要股东持股情况：创新地产持有花宇置业60%股权。
关联关系：公司控股子公司与江河源的控股子公司花宇置业构成关联关系。该关联人符合《股票上市规则》第10.1.3规定的关联关系情形。
上述关联方均为依法存续且经营正常的公司，具有良好的履约能力，不存在因支付款项形成坏账的可能性。
三、关联交易主要内容和定价政策
提供关联人劳务：
公司所属控股子公司北京江河幕墙系统工程有限公司、北京港源建筑装饰工程有限公司（简称“港源装饰”）将为南湖置业分别提供幕墙、精装修等一项或多项产品供应服务；港源装饰将为顺投绿能提供室内建筑及装修改造工程服务。
上述关联交易金额以市场价为依据，并以非关联方之间进行的与关联交易相同或类似业务活动的定价原则确定，遵循公平、公正原则，定价公允，以项目完成的实际工程量据实结算。
四、关联交易目的和对上市公司的影响
公司所属子公司与关联方之间的日常关联交易是为了充分利用双方拥有的资源相互服务，实现资源合理配置，获取公允收益。本次预计与关联方之间的日常关联交易符合公司业务定位，能够为公司带来业务增量。上述关联交易均为公司日常经营业务，不存在损害公司和中小股东利益情况，也不会形成公司对关联方的依赖。
特此公告。
江河创建集团股份有限公司董事会
2018年8月28日
股票代码：601886 股票简称：江河集团 公告编号：临2018-059
江河创建集团股份有限公司
关于2018年半年度主要经营数据公告
本公司及董事会全体成员保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实、准确和完整承担个别及连带责任。
江河创建集团股份有限公司(以下简称“公司”)主营业务包括建筑装饰和医疗健康两个板块，其中建筑装饰板块2018年半年度累计中标金额约为人民币84.07亿元，较上年同期增长约7.78%。项目中标数量为386个，较上年同期增长约9.97%。
公司建筑装饰板块2018年半年度中标金额及数量如下表所示：
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公司2018年半年度无已签订尚未执行的重大项目。
上述数据为阶段性统计数据，仅供投资者参考。
特此公告。
江河创建集团股份有限公司
董事会
2018年8月28日
